摘要：1月30日，越秀地产股份有限公司（股份代号：00123.HK）成功发行2.5亿美元等值绿色点心债券，
出品｜中访网
审核｜李晓燕
1月30日，越秀地产股份有限公司（股份代号：00123.HK）成功发行2.5亿美元等值绿色点心债券，这是2026年中国房地产行业首笔绿色点心债，也是粤港澳大湾区的首笔同类发行，为行业深度调整期注入了强劲信心，具有里程碑式的标志性意义。
本次发行的绿色点心债券期限为3年，票面利率3.40%。尽管面临复杂多变的市场环境，该债券凭借越秀地产优质的资产资质与绿色金融属性，获得了境内外多元化投资者的踊跃认购，整体簿记峰值接近2倍。最终定价较公司2025年同类点心债的二级市场估值大幅压缩超50个基点，不仅实现了融资成本的显著优化，更彰显了资本市场对企业发展前景与信用资质的高度认可。
在中国房地产市场仍处于深度调整的行业背景下，越秀地产此次发行的强劲订单簿与大幅收窄的发行利差，有力印证了国际资本市场对公司基本面、财务稳健性及信用资质的高度认可与坚定信心。此次发行的债券为绿色债券，募集资金将用于符合公司绿色金融框架的各类环保项目，包括绿色建筑开发、能源效率提升及可再生能源应用等，与越秀地产长期践行的可持续发展战略一脉相承。
作为中国领先的城市综合运营服务商，越秀地产以粤港澳大湾区为核心，深度布局全国重点城市，坚定推行“商住并举”发展战略，依托“开发+运营+服务”的全链条能力，致力于打造高品质的生活空间与商业平台，持续为城市发展与升级注入动力。公司将可持续发展深度融入战略与运营，2025年获国际权威可持续发展评估体系GRESB全球房地产领域最高五星级评级，持续入选恒生可持续发展企业指数系列成份股，绿色品牌已形成独特的融资优势。
近年来，越秀地产在绿色建筑领域积累深厚，凭借卓越的ESG管理绩效，持续获得境内外ESG评级机构的高评级。此次绿色点心债的成功发行，是公司ESG价值转化为财务优势的又一次体现，进一步拓宽了融资渠道，降低了融资成本。香港品质保证局为本次债券出具的绿色与可持续金融认证，也为债券的绿色属性提供了权威背书，增强了投资者信心。
越秀地产管理层表示：“在当前市场周期波动中，本次绿色点心债的成功发行，不仅是对公司‘长期主义、稳健经营’战略订立的印证，更体现了境内外投资者对越秀地产财务韧性、运营实力及可持续发展路径的深度认可。我们将遵循绿色债券框架，高效配置所筹资金，持续深化绿色建筑与低碳运营实践，以可持续的增长回报每一位投资者的信任，携手利益相关方共赴未来。”
事实上，越秀地产此次发行的绿色点心债，不仅是企业自身融资的重要突破，更在行业层面具有多重积极意义。在房地产行业融资环境仍趋紧的当下，这笔债券的成功发行向市场传递了明确信号：具备稳健财务状况、优质资产储备与可持续发展能力的房企，依然能够获得国际资本市场的青睐。对于整个行业而言，这不仅为其他房企探索绿色融资路径提供了可借鉴的样本，也有助于修复市场信心，推动行业在深度调整中逐步企稳回升。
从资本市场的反应来看，此次发行获得了来自全球多地投资者的积极参与，订单簿覆盖了银行、基金、保险公司等多元化投资主体，反映出国际资本对中国核心房企及绿色金融领域的长期看好。在全球可持续发展浪潮下，绿色债券作为连接资本与环保项目的重要金融工具，正成为越来越多房企优化融资结构、践行社会责任的选择。越秀地产此次发行的绿色点心债，正是顺应这一趋势的重要举措，既满足了投资者对绿色资产的配置需求，也为企业的可持续发展提供了坚实的资金保障。
展望未来，随着中国房地产行业进入新的发展阶段，越秀地产将继续坚持“长期主义、稳健经营”的战略方针，以此次绿色点心债发行为契机，进一步深化绿色建筑与低碳运营实践，持续提升ESG管理水平。同时，公司将充分发挥自身在城市综合运营领域的优势，不断优化资产结构，提升盈利能力，为股东、客户及社会创造长远价值，在推动行业高质量发展的进程中，书写属于越秀地产的可持续发展新篇章。
